Российский рынок корректируется, а рубль укрепляется в ожидании роста ставки ЦБ РФ

В четверг, 20 июля, российский фондовый рынок второй день подряд закрылся снижением по индексу МосБиржи, но все еще остается выше важного уровня в 2900 пунктов – рублевый индикатор ушел в минус на 0,88% - до 2917,48 пункта, РТС наоборот прибавил 0,14% – до 1016,53 пункта.

В целом негативная динамика в акциях наблюдалась в течение всего дня -  дивидендная тема на рынке практически отыграна, кроме того инвесторы осторожничают накануне заседания Банка России – ожидаемое повышение ставки на 50 б.

п. практически уже включено в цену акций, однако в текущей конъюнктуре слабого рубля, инфляционного давления и роста инфляционных ожиданий, регулятор, по мнению ряда экспертов, способен и на более агрессивный шаг, что может негативно повлиять на фондовый рынок, но благоприятно скажется на динамике рубля.

Вечером появилась еще одна негативная новость о новых санкциях против России со стороны США, ЕС и Канада, которые расширили санкционные списки российских физических и юридических лиц. Так, США ввели санкции против «Тинькофф банка» и нового главы «АЛРОСА», Канада – против «Тинькофф банка», МТС, «Мегафона», Tele2, платежной системы «Мир». Впрочем, российский рынок, привыкший уже к санкциям, практически не отреагировал на эти сообщения.

В топе лидеров падения в четверг оказались выросшие без всяких новостей накануне акции ТГК-1 (-9,41%). Также в арьергарде рыночного движения были бумаги «Полиметалла» (-5,27%), НМТП (-4,14%), ТКС (-4,01%), ЦИАН (-3,09%), HH (-3,04%), «Системы» (-3%).

МосБиржа накануне сообщила, что приостановит торги акциями «Полиметалла» в связи с редомициляцией компании в Казахстан. Последняя торговая сессия в режиме расчетов через два дня пройдет 25 июля. Торги акциями возобновятся в кратчайшие сроки после «переезда».

Впереди рынка оказались акции «Распадской» (+5,74%). Экономист и инвестбанкир Евгений Коган говорит  о том, что участники рынка скупают акции компании в надежде на дивиденды. Поводом для этих надежд послужило решение Госдумы принять закон об упрощении перехода в юрисдикцию РФ экономически значимых компаний. Сам эксперт пока не сильно рассчитывает на скорую выплату дивидендов «Распадской», однако отмечает фундаментально крепкие стороны компании – это сильные финансы, высокая рентабельность, прочные позиции на рынке коксующегося угля и недооцененность относительно аналогов.

Также лучше рынка по итогам четверга выглядели бумаги «Русагро» (+4,29%) – на фоне отмены «зерновой сделки» и в преддверии 24 июля публикации операционных результатов за 2 квартал и 1 полугодие 2023 года, которые должны оказаться сильными благодаря высоким ценам на продовольствие.

Хорошо смотрелись также акции «Селигдара» (+1,81%), «Полюса» (+1,46%), «Акрона» (+1,09%), «Аэрофлота» (+1,05%).

К окончанию основных торгов на валютном рынке Мосбиржи курс российской валюты достиг 90,23 за доллар (-1,28%), 100,5 – за евро (-2,04) и 12,57 – за юань.

В нефтяных котировках наблюдается стабильность. Марка Brent моменте оценивается в $79,57 (+0,04%), «бочка» Light стоит $75,57 (+0,24%).

На глобальных рынках вечером наблюдаются смешанные настроения.

Европейские площадки завершили день ростом.

Американские биржи преимущественно снижаются, «переваривая» новости по отчетам корпораций. В частности, разочарования инвесторам принесли отчеты Tesla, Netflix и IBM. При этом лучше, чем ожидалось, финансовые результаты представили Abbott Labs, American Airlines, Johnson & Johnson и Philip Morris. Завтра важных макроэкономических данных в США публиковаться не будет, поэтому глобальные инвесторы продолжат следить за сезоном отчетности и уже переключатся на ожидания заседаний ФРС и ЕЦБ на следующей неделе.